套利投資組合

套利投資組合（英語：Arbitrage portfolio）是指不需增加風險也不需增加資本利得，就能賺取利潤的投資組合。

這是在自由市場較不健全下產生的情形，但當市場達到均衡時，所有套利機會都會消失。市場中總會產生一些漏洞，一些發現這些漏洞的人會運用這種不均衡套利。例如：兩個市場的差價，或同一品種未來的期權不同「蝶式價差」，「門德價差」等。

投機中一些漏洞只是暫時存在，有些是人為，有些是法律中的漏洞，有些是事物發展的偶然性產生的。但到一定的時候這些漏洞都會消失。